El día de hoy hablaremos de un país del sudeste asiático que nunca fue colonizado por un país europeo. Un Estado en donde su población masculina joven, en algún punto, todos fueron monjes budistas.
Panorama
Siguiendo con el paradigma mundial, el estado de Tailandia no se ha quedado atrás por lo que la banca móvil dentro del país se está desarrollando rápidamente con el apoyo de la tecnología biométrica. Además de la banca móvil, Tailandia ha visto recientemente el desarrollo de muchos servicios de pago electrónico.
Gracias a la entrada de varias empresas involucradas con activos digitales (criptomonedas y tokens digitales) están activas en Tailandia. Estos negocios han sido regulados desde mayo de 2018 por el Decreto de Emergencia sobre Negocios de Activos Digitales 2018.
La tendencia dentro del ecosistema Fintech ha sido la creación de empresas de crowdfunding. Sin embargo y pese a la fuerte tendencia que tienen estos modelos de negocio tailandeses mejor por otros modelos; esto quiere decir que solo unos pocos jugadores se han sentido atraídos por los negocios de crowdfunding desde que se introdujeron en Tailandia.
En el 2021, el Banco de Tailandia (BOT) permitió a los proveedores comerciales de préstamos personales, bajo la expedición de una licencia, ofrecer servicios de préstamos personales digitales en Tailandia. Con esta nueva autorización de uso de licencia, los prestamistas pueden otorgar préstamos personales digitales con un monto máximo de crédito de THB 40,000 y un período máximo de reembolso de 12 meses (efectivo hasta el 31 de diciembre de 2022). Las tasas de interés efectivas cobradas con las comisiones no deben exceder el 25% anual.
En respuesta a los objetivos de ESG, la Bolsa de Valores de Tailandia (SET) anunció sus planes estratégicos para lanzar una plataforma de financiamiento llamada «LiVE Exchange» para pequeñas y medianas empresas PYME, con el objetivo de desarrollar una mercado de capitales inclusivo y garantizar el crecimiento y la sostenibilidad de la sociedad tailandesa y las empresas de todos los tamaños y escalas. Se alentará a las empresas que cotizan en LiVE Exchange a adoptar conceptos ESG con el objetivo de aumentar el número de empresas en los índices de sostenibilidad global.
Por último, hablaremos de los negocios de activos digitales estas actividades son:
- intercambios de activos digitales;
- corredores de activos digitales;
- comerciantes de activos digitales;
- administradoras de fondos de activos digitales;
- servicios de asesoría de activos digitales;
- otros negocios relacionados con activos digitales que prescriba el Ministro de Finanzas Tailndes (MOF) bajo la recomendación de la Comisión Nacional del Mercado de Valores de Tailandia (SEC). Los operadores de estos negocios de activos digitales deben obtener la aprobación del Ministro de Finanzas Tailndes (MOF).
Regulación
Los agentes reguladores clave de las empresas fintech con respecto a los servicios financieros y valores en Tailandia son:
- el Ministro de Finanzas Tailndes (MOF)
- el el Banco de Tailandia (BOT);
- Comisión Nacional del Mercado de Valores de Tailandia (SEC), en casos particulares.
Los sistemas de pago y los servicios de pago están regulados principalmente por la Ley del Sistema de Pago de 2017 (la PSA), que entró en vigor en abril de 2018 para simplificar las regulaciones previamente dispersas. Hasta la fecha, los negocios regulados bajo la PSA incluyen:
- sistemas de pago clave, por ejemplo, BAHTNET e ICAS operados por el Banco de Tailandia (BOT);
- sistemas de pago supervisados (sujetos a una licencia del MOF), es decir, sistemas de transferencia de fondos entre instituciones, redes de tarjetas de pago y sistemas de liquidación;
- servicios de pago supervisados.
Los servicios sujetos a licencias del MOF incluyen:
La provisión de servicios de tarjetas de débito, tarjetas de crédito y tarjetas de cajero automático, servicios de dinero electrónico de amplio alcance, aceptación de servicios de pago electrónico (es decir, adquisición, facilitación de pagos y aceptación de dinero en nombre de otros) y transferencia de fondos /envío de dinero.
Por otro lado, los servicios sujetos a registro en el Banco de Tailandia (BOT) incluyen la provisión de servicios de dinero electrónico de alcance limitado y servicios de pago supervisados, que se experimentaron en el marco de pruebas regulatorias del Banco de Tailandia (BOT).
Los operadores de plataformas de préstamos entre pares están actualmente regulados bajo la Notificación BOT No. SorNorSor. 14/2563, que se aplica a entidades no bancarias. Una persona que desee operar una plataforma de préstamos entre pares debe participar en la zona de pruebas regulatorias del Banco de Tailandia (BOT) hasta completar una prueba exitosa y estar lista para brindar una amplia gama de servicios en Tailandia. Una vez que se cumplen estas condiciones, el operador puede solicitar una licencia al Ministro de Finanzas Tailndes (MOF) a través del Banco de Tailandia (BOT). Un operador de plataforma de préstamos peer-to-peer solo puede actuar como un mercado en línea o un intermediario para facilitar los acuerdos de préstamo entre prestamistas y prestatarios. Los prestamistas pueden ser tanto personas físicas como jurídicas, pero los prestatarios deben ser personas físicas (requisitos se establecen en la Notificación P2P).
El crowdfunding está regulado por la Notificación No. TorJor de la Junta de Supervisión del Mercado de Capitales (CMSB). 21/2562 “Reglas relativas a las ofertas de valores a través de portales de crowdfunding”, que luego fue modificada por la Notificación CMSB No. TorJor. 14/2563 (No. 2) en marzo de 2020. La Notificación CMSB (modificada) cubre el crowdfunding tanto de acciones como de obligaciones de sociedades anónimas privadas y públicas a través de portales de crowdfunding. Esta notificación se aplica a:
- ofertas de valores de crowdfunding (incluidas las disposiciones sobre las calificaciones de los inversores y las empresas que ofrecen valores de crowdfunding);
- aprobación para operadores de portales de crowdfunding y estándares aplicables a sus operaciones comerciales. Un operador de portal de crowdfunding debe obtener una licencia de la SEC.
La banca móvil y la banca por Internet proporcionadas por bancos comerciales están actualmente reguladas bajo la Notificación Banco de Tailandia (BOT) No. SorNorSor. 15/2563 “Re: Reglamento del canal bancario de la banca comercial”. La información sobre productos y servicios de los bancos comerciales se puede proporcionar a través de canales digitales sin la aprobación del Banco de Tailandia (BOT). Otros servicios ofrecidos a través de canales digitales están sujetos a la aprobación del Banco de Tailandia (BOT) en primera instancia. Ejemplos de estos servicios son:
- negocios de banca comercial tales como depósito de dinero, retiro de dinero, transferencia de dinero, provisión de crédito, apertura de cuentas y cambio de divisas;
- negocios relacionados con o necesarios para realizar negocios de banca comercial, como la venta de seguros y valores (si se obtiene una aprobación del Banco de Tailandia (BOT) por separado).
Los negocios relacionados con activos digitales, es decir, criptomonedas y tokens digitales, están regulados por el Decreto de Activos Digitales bajo la supervisión del Ministro de Finanzas Tailndes (MOF) y la Comisión Nacional del Mercado de Valores de Tailandia (SEC).
El Decreto de Activos Digitales cubre principalmente:
- una oferta de token digital al público;
- la operación de negocios de activos digitales;
- prevención de prácticas comerciales desleales de activos digitales.
Los emisores de tokens digitales que deseen ofrecer tokens digitales recién emitidos al público deben obtener la aprobación de la Comisión Nacional del Mercado de Valores de Tailandia (SEC).
Solo se puede realizar una oferta de tokens digitales cuando la declaración de registro para una oferta de tokens digitales y el borrador del prospecto entren en vigor. Los tokens digitales deben ofrecerse a través de un proveedor de servicios de portal de tokens digitales aprobado por la Comisión Nacional del Mercado de Valores de Tailandia (SEC).
Los intercambios de activos digitales tienen prohibido brindar servicios en relación con tokens de utilidad y ciertos tipos de criptomonedas según la Notificación de la SEC No. GorThor.18/2564 (esta es la notificación de prohibición de tokens). Los intercambios de activos digitales no pueden intercambiar tokens de utilidad o criptomonedas que tengan alguna de las siguientes características:
- token de meme;
- token de fanático;
- token no fungible (NFT);
- tokens digitales utilizados en transacciones de blockchain y emitidos por intercambios de activos digitales o personas relacionadas.
Cómo se logra percibir gracias a las prohibiciones,los intercambios de activos digitales deben establecer requisitos en el sentido de que un emisor de tokens que no cumpla con el libro blanco y las reglas relevantes en sustancia corre el riesgo de que dichos tokens sean eliminados del intercambio.
Cabe señalar que los operadores comerciales de activos digitales y los proveedores de servicios de portal de tokens digitales se consideran instituciones financieras en virtud de la Ley contra el lavado de dinero de 1999 (Ley AML).
Empresas Fintech
Opn
Fundada en 2013, esta empresa se especializa en pagos en línea, tecnología blockchain para aplicaciones fintech y soluciones de transformación digital. La compañía brinda a las empresas herramientas y tecnología para administrar sus negocios en línea, aceptar pagos y conectarse con sus clientes. Para nosotros es una Institución de Pagos de Fondo Electrónico con especialización en un nicho empresarial.
Ascend Money
Al igual que la empresa pasada, esta empresa es una institución de fondo de pagos electrónicos pero con enfoque personal. Esta empresa fue fundada en 2013, es una de las principales empresas de tecnología financiera del Sudeste asiático. La compañía ofrece servicios financieros y de pago innovadores en seis países, a saber, Tailandia, Camboya, Myanmar, Vietnam, Filipinas e Indonesia.
Sunday
Fundada en 2017 y a diferencia de las dos empresas pasadas; Sunday es una insurtech de servicios y ventas totalmente integrada que utiliza inteligencia artificial y plataformas digitales para ofrecer productos y servicios de seguros personalizados que se adaptan a todo tipo de riesgos individuales y comerciales.
